AGORA direct™: Alles auf einen Blick – Der Jahresauszug nach MiFID II

AGORA direct™ erweitert sein Lerncenter um eine informative Seite mit dem Titel „Auszug – Aggregated Costs and Charges“. Diese neue Ressource hilft Kunden dabei, die oft komplizierte Struktur der Kostenberichte besser zu verstehen und schafft damit neue Transparenz im Sinne der MiFID II-Regulierung.

 

Was bietet die neue Seite?

AGORA direct™ stellt Kunden mit dem Jahresauszug „Aggregated Costs and Charges“ eine transparente Übersicht aller Kosten im Zusammenhang mit Wertpapiertransaktionen und Depotführung zur Verfügung. Diese Information orientiert sich an den Vorgaben der MiFID II und soll Anleger dabei unterstützen, sämtliche Kostenpositionen klar nachvollziehen zu können.

Der Auszug umfasst drei klar strukturierte Hauptkostenblöcke:

• Total Investment Services and/or Ancillary Services Cost – Die Gesamtkosten, die innerhalb des Finanzinstruments selbst anfallen – also Produktkosten, die nicht direkt vom Broker erhoben werden, sondern vom Produktanbieter (z. B. Fondsgesellschaft, ETF-Emittent).
• Total Financial Instruments Cost – Produktbezogene Kosten wie Verwaltungsgebühren, TER, Ausgabeaufschläge, Rücknahmegebühren, Performance-Gebühren und implizite Kosten wie Spreads.
• 3rd Party Payments – Indirekte Zahlungen, die AGORA direct™ vom Produktanbieter (z. B. bei aktiv gemanagten Fonds) gewährt werden, ohne dass AGORA direct™ die Kosten direkt erhält.

Die Infoseite erklärt hauptsächlich typische Kostenarten wie Produkt- und Servicegebühren, Transaktions- und Drittanbieter-Kosten, Währungsumrechnungen sowie Finanzierungskosten.

Zudem wird aufgezeigt, warum der Auszug manchmal hohe Gesamtkosten ausweist – da auch versteckte, in der Performance enthaltene Kosten (z. B. ETF-TER) berücksichtigt werden, ohne dass sie separat belastet werden.

 

Warum das wichtig ist

Für Privatanleger ist es oft schwer, den Überblick über alle anfallenden Kosten zu behalten – gerade wenn diese nicht explizit sichtbar oder separat belastet werden. Der neue Auszug liefert eine gebündelte, leicht verständliche Übersicht, die sowohl Transparenz schafft als auch die tatsächliche Rendite realistischer einschätzt.

Weitere Informationen finden sich auf der Infoseite Auszug – Aggregated Costs and Charges im Lerncenter von AGORA direct™