Halbjahres-Konzernbericht 2022 der flatexDEGIRO AG

flatex: Das wirtschaftliche Gesamtumfeld und die Entwicklung an den Kapitalmärkten war im ersten Halbjahr 2022 in besonderen Maße von steigender Inflation, erwarteten und teilweise bereits erfolgten Veränderungen im Zinsumfeld, dem Krieg in der Ukraine und damit zusammenhängenden wirtschaftlichen Auswirkungen sowie Beeinträchtigungen durch die Covid-19-Pandemie, beispielsweise globaler Lieferketten, geprägt.

Die Aktienmärkte haben hierauf mit deutlichen Kursabschlägen reagiert.

Die Handelsaktivität von Privatanleger ist speziell im zweiten Quartal 2022 zurückgeangen.

 

Ertragslage

Die wesentlichen Erlöse der flatexDEGIRO AG umfassen Provisions- und Zinserträge, sowie in geringerem Umfang auch sonstige betriebliche Erträge wie das Geschäft mit IT-Dienstleistungen.

Die Umsatzerlöse belaufen sich im ersten Halbjahr 2022 auf TEUR 209.649 (1. Halbjahr 2021: TEUR 226.113). Nach Abzug des Materialaufwands in Höhe von TEUR 34.186 (1. Halbjahr 2021: TEUR 40.633) resultiert ein Nettoumsatz von TEUR 175.463 (1. Halbjahr 2021: TEUR 185.480).

Die Provisionserträge verringerten sich gegenüber dem ersten Halbjahr 2021 um TEUR 33.337 auf TEUR 157.825 (1. Halbjahr 2021: TEUR 191.162).

Nach Abzug der im Materialaufwand ausgewiesenen Provisionsaufwendungen in Höhe von TEUR 27.282 (1. Halbjahr 2021: TEUR 33.889) beträgt das Provisionsergebnis TEUR 130.543 (1. Halbjahr 2021: TEUR 157.273).

Die geringere durchschnittliche Handelsaktivität der Kunden wurde durch ein starkes Kundenwachstum sowie einer im Schnitt deutlich besseren Monetarisierung einzelner Transaktionen in hohem Maße kompensiert.

 

 

Die Zinserträge belaufen sich auf TEUR 34.934 (1. Halbjahr 2021: TEUR 27.759). Die Zinsaufwendungen lagen im Berichtszeitraum bei TEUR 3.580 (1. Halbjahr 2021: TEUR 3.999).

Das Zinsergebnis stieg entsprechend auf TEUR 31.354 (1. Halbjahr 2021: TEUR 23.760).

Das Wachstum resultiert insbesondere aus der gegenüber dem Vorjahreszeitraum gestiegenen durchschnittlichen Auslastung des überwiegend voll besicherten Kreditbuchs im Bereich der wertpapierbesicherten Kredite der Marken flatex und DEGIRO.

Die sonstigen betrieblichen Erträge beinhalten im Wesentlichen Umsatzerlöse aus IT-Dienstleistungen.

Darüber hinaus beinhalten sie im ersten Halbjahr 2022 Erträge in Höhe von
TEUR 7.329 aus der Auflösung von Rückstellungen im Zusammenhang mit langfristigen, variablen Vergütungsbestandteilen (Stock Appreciation Rights Plan).

Insgesamt betragen die sonstigen betrieblichen Erträge TEUR 16.890 (1. Halbjahr 2021: TEUR 7.192).

Die sonstigen betrieblichen Aufwendungen betragen TEUR 3.323 (1. Halbjahr 2021: TEUR 2.746).

Die Personalaufwendungen betragen TEUR 33.668 (1. Halbjahr 2021: TEUR 94.953). Im ersten Halbjahr 2021 haben Zuführungen zu Rückstellungen für den Stock Appreciation Rights Plan zu einer signifikanten Erhöhung des Personalaufwands geführt.

Im ersten Halbjahr 2022 erfolgte aufgrund der Kursentwicklung der flatexDEGIRO AG Aktie eine Auflösung dieser Rückstellung (siehe oben).

Darüber hinaus ergaben sich keine weiteren einmaligen Aufwendungen in Verbindung mit der Verschmelzung der DeGiro B.V., Amsterdam, die sich im ersten Halbjahr 2021 im Vergleich auf TEUR 5.492 beliefen.

Aktivierte Entwicklungsleistungen für immaterielle Vermögenswerte nach IAS 38 sind auf TEUR 11.868 angestiegen (1. Halbjahr 2021: TEUR 4.757).

Der Fokus der Entwicklungsleistungen liegt insbesondere auf der Weiterentwicklung des Kernbankensystems FTX:CBS, der DEGIRO-Handelssyteme sowie L.O.X., der Entwicklung der „next“-Applikationen (DEGIRO next und next Desktop App) sowie den Vorbereitungen der geplanten Anbindung von Partnern im Bereich Kryptohandel und digitale Vermögensverwaltung.

 

 

Der Anstieg der Marketing- und Werbeaufwendungen auf TEUR 30.994 (1. Halbjahr 2021: TEUR 17.881) spiegelt im Wesentlichen den verstärkten Fokus auf die Steigerung der Markenbekanntheit von flatex im deutschen und österreichischen Markt sowie von DEGIRO in den internationalen Märkten.

Die Effizienz der eingesetzten Marketingaufwendungen zeigt sich in einem deutlichen Kundenwachstum, als auch in einem deutlichen Anstieg der gestützten Markenbekanntheit von flatex und DEGIRO in den wichtigsten Core und Growth Markets im ersten Halbjahr 2022.

In den Niederlanden, Österreich oder Portugal lag dieser Anstieg sogar im zweistelligen Prozentpunktebereich.

Die anderen Verwaltungsaufwendungen sind im Berichtszeitraum auf TEUR 21.702 (1. Halbjahr 2021: TEUR 19.456) gestiegen.

Der Anstieg resultiert im Wesentlichen aus gestiegenen Kosten für kurzfristige Dienst- und Beratungsleistungen.

Im Berichtszeitraum vom 1. Januar 2022 bis 30. Juni 2022 wurde ein EBITDA von TEUR 89.099 (1. Halbjahr 2021: TEUR 53.190) erzielt.

Das Halbjahres-Konzernergebnis erreichte TEUR 51.974 (1. Halbjahr 2021: TEUR 28.054).

Ohne Berücksichtigung der Rückstellungen für langfristige variable Vergütung und der einmaligen Personalaufwendungen in Verbindung mit der Verschmelzung der DeGiro B.V. belief sich das Adjusted EBITDA auf TEUR 81.770 (1. Halbjahr 2021: TEUR 125.558).

 

Der vollständige Halbjahres-Finanzbericht 2022 der flatexDEGIRO AG kann hier als PDF abgerufen werden.