ETF der Woche: UBS ETF (IE) Solactive Global Pure Gold Miners UCITS ETF (USD) A-dis

Der Fonds bietet Zugang zu den Top Unternehmen des Goldbergbaus, die mindestens 90 Prozent ihrer Einnahmen mit dem Goldabbau erwirtschaften.

 

ETF Chartcheck – Betrachtung im Wochenchart

 

Der Anteilsschein gab von August 2020 bis Mitte September 2022 sukzessive nach. Die Abgaben waren kontinuierlich, aber moderat.

Nachdem der Anteilsschein einen Boden gefunden hat, ging es bis Mai 2023 zunächst zurück in den Bereich der 16,50 EUR.

Nach erneuten Abgaben zogen die Notierungen ab März 2024 deutlich und vor allem dynamisch an. Insbesondere die letzten Handelswochen waren von großen Wochenranges geprägt.

Das Hoch (28,38 EUR) wurde zwar abverkauft, das Papier konnte sich in dieser Handelswoche zumindest stabilisieren, aber noch nicht wesentlich erholen.

Im Wochenchart ist erkennbar, dass der Anteilsschein bis März 2024 übergeordnet im Dunstkreis aller drei Linien seitwärts gelaufen ist.

Es ging von der SMA200 (aktuell bei 15,24 EUR) dann dynamisch aufwärts. Die SMA20 (aktuell bei 22,76 EUR) wurde im Rahmen von Rücksetzern mehrmals angelaufen, hat aber als Support gehalten.

Aktuell notiert das Papier deutlich über der SMA20, das Wochenchart ist damit bullisch zu interpretieren.

Solange sich der Anteilsschein über der SMA20 halten kann, solange könnten sich weitere Aufwärtsimpulse einstellen, die zunächst in den Bereich der 29,50 / 30,50 EUR gehen könnten.

Darüber könnte es in den Bereich der 33,50 / 34,00 EUR gehen.

Sollten sich Rücksetzer einstellen, so könnten sich diese im Bereich der SMA20 stabilisieren und erholen.

Die Relevanz und die Bedeutung dieser Durchschnittslinie lässt sich gut aus dem Chart herauslesen.

Entsprechen eintrüben würde sich das Wochenchart dann, wenn das Papier unter die SMA20 fällt und auch den Kontakt zu dieser Linie verliert.

Weitere Abgaben könnten in den Bereich der SMA50 (aktuell bei 20,04 EUR) gehen. Hier hätte der Anteilsschein die Möglichkeit der Stabilisierung und der Erholung.

Aktuelle Einschätzung Wochenchart, Prognose: bullisch

 

ETF Chartcheck – Betrachtung im Tageschart:

Es im Tageschart erkennbar, dass der Anteilsschein in den letzten Monaten wellenförmig aufwärtsgelaufen ist.

Es ging übergeordnet im Bereich der SMA20 (aktuell bei 25,29 EUR) / SMA50 (aktuell bei 24,02 EUR) aufwärts.

Im Chart ist gut nachzuvollziehen, dass sich die Rücksetzer spätestens immer im Dunstkreis der SMA50 erholen konnten.

Auch der letzter Rücksetzer Anfang April konnte sich im Dunstkreis dieser Linie erholen und im Zuge der Erholung wieder über die SMA20 laufen.

Zwar wurde das Hoch wieder abverkauft, der Anteilsschein hat sich aber an der SMA20 erholen können.

Damit ist das Tageschart bullisch zu interpretieren. Wesentlich wird aber sein, dass sich der Anteilsschein über der SMA20 halten kann.

Solange dies der Fall ist, könnte es wieder an das Jahreshoch gehen.

Kann sich das Papier per Tagesschluss über dieser Marke festsetzen, so steigt die Wahrscheinlichkeit, dass es weiter aufwärts an die Anlaufziele geht, die in der Wochenbetrachtung Erwähnung gefunden haben.

Sollte die SMA20 im Rahmen von Schwäche keinen ausreichenden Support bieten, so könnte darunter die SMA50 noch eine weitere Unterstützung bieten.

Wird diese Linie angelaufen, so sollten die Notierungen spätestens hier einen Richtungswechsel abbilden, um den bullischen Grundton im Chart aufrecht zu erhalten.

 

• Aktuelle Einschätzung Tageschart, Prognose: bullisch

 

 

ETF Basisdaten:

Basisdaten:

Anlageschwerpunkt Goldminnen / Grundstoffe / Aktien Fondsgröße 300 Mio. EUR Gesamtkostenquote 0,43 % p.a. Produktstruktur physisch (vollständige Replikation) Vergleichsindex Solactive Global Pure Gold Miners Index Strategie Long only Anzahl der Positionen* 21 Fondswährung USD Währungsrisiko Währung nicht gesichert Auflagedatum/ Handelsbeginn  15.11.2012 Ausschüttung ausschüttend Ausschüttungsintervall halbjährlich

*Stand 24.04.2025

 

Zusammensetzung des ETF

Die Top 10 Positionen repräsentieren 54,5 Prozent des Fondsvermögens.

Da der Fonds in nur 21 Positionen investiert ist, ist die Streuung relativ breit angelegt.

 

 

 

Portfolioallokation des ETF nach Ländern

Der Länderschwerpunkt des Fonds liegt im Schwerpunkt in Kanada, das weltweit auf Platz 4 der Goldproduktion liegt.

In Australien ist der Fonds mit 36,15 Prozent des Fondsvermögens gebunden. Australien lag 2024 auf Platz 3 der weltweiten größten Goldproduzenten.

 

 

Risikoübersicht des ETF:

Volatilität 1 Jahr	28,07 %
Volatilität 3 Jahre	29,65 %
Volatilität 5 Jahre	29,89 %
Rendite zu Risiko 1 Jahr	1,96
Rendite zu Risiko 3 Jahre	0,69
Rendite zu Risiko 5 Jahre	0,39
Maximum Drawdown 1 Jahr	– 14,63 %
Maximum Drawdown 3 Jahre	– 31,64 %
Maximum Drawdown 5 Jahre	– 46,92 %
Maximum Drawdown seit Auflage	– 62,22 %

 

Die Volatilität spiegelt die Kursschwankungen innerhalb eines Jahres wider. Je höher die Volatilität, des stärker ist der Kurs in der Vergangenheit geschwankt.

Investments mit einer hohen Volatilität gelten in der Regel als risikoreicher, als Papier mit einer geringeren Volatilität.

Die Rendite zu Risiko ist die Kennzahl, die die historische Rendite durch die historische Volatilität geteilt, die Kennzahl setzt also die historische Rendite ins Verhältnis zum historischen Risiko.

Sie gibt einen Hinweis auf das Ausmaß der Kursschwankungen, die man in Kauf nehmen muss, um von der Rendite des Wertpapiers zu profitieren.

Der Maximum Drawdown gibt den maximalen Verlust des Investments im Betrachtungszeitraum an.

 

Rendite des ETF im Überblick

Lfd. Jahr	+   36,75 %
1 Monat	+   3,13 %
3 Monate	+  20,23  %
6 Monate	+  22,80 %
1 Jahr	+   55,15 %
3 Jahre	+ 75,14 %
5 Jahre	+  73,33 %
Seit Auflage (MAX)	+  85,30 %
2024	+  34,85 %
2023	+  6,28 %
2022	–  3,03 %
2021	–  5,69 %

*Quellenangabe für die Kennzahlen:: justef.com, monringstar.de, finanzen.de, etf.dws.com

 

Fazit

Gemäß unserer Einschätzung ist der Fonds für Anleger geeignet, die in Edelmetalle investieren möchten und gleichzeitig auf eine breite Streuung bedacht sind.

Der Fonds ist mit einem Volumen von 300 Mio. EUR eher ein kleinerer Fonds.

Anleger müssen sich bewusst sein, dass der Fonds nicht währungsgesichert ist und sich aus der Entwicklung des Goldpreises Wertschwankungen ergeben.

Im Rahmen der Indexauswahl werden Nachhaltigkeitsrisiken nicht berücksichtigt und werden daher nicht systematisch integriert.

Der Fonds eignet sich auch nicht für Anleger, die ihr Investment vor dem Ender der empfohlenen Haltedauer wieder beenden möchten.

Aus diesen Faktoren können sich bestimmte Risiken ergeben, die sich Investoren vor Augen führen müssen.

Der Fonds ist, unserer Meinung nach, ein Investment, die die Wertentwicklung von Gold in ihren Depots abbilden möchten.

 

UBS ETF (IE) Solactive Global Pure Gold Miners UCITS ETF (USD) A-dis Chart