Wochenausblick: DAX steckt Rücksetzer zunächst weg – Zahlenflut, Inflationszahlen und ifo-Index im Blickpunkt!

onemarkets: Zum Wochenschluss wurden die Nerven einiger Anleger auf eine kleine Probleme gestellt.

Wer sie behalten hat, kann auf ein Wochenplus beim DAX von rund 1,1 Prozent zurückblicken. Beim EuroSTOXX50 stehen 1,8 Prozent zu Buche.

Die Veröffentlichung der Erzeugerpreisdaten in den USA sorgte in den zweiten Wochenhälfte gehörig für Unruhe. Die Bullen behielten dennoch das Zepter in der Hand und fingen jeden Rücksetzer wieder auf.

In der kommenden Woche werden sie erneut gefordert werden. So wartet eine Flut von Unternehmenszahlen auf die Investoren.

Zudem werden zahlreiche Frühindikatoren wie der ifo-Index sowie Inflationszahlen aus Europa veröffentlicht.

Anleger sollten somit auf weitere Rücksetzer gefasst sein.

 

Anleihen und Rohstoffe

An den Anleihemärkten ist bereits seit knapp zwei Wochen ein deutlicher Anstieg der Renditen für 10jährige Staatspapiere zu beobachten.

Steigende Zinsen drücken meist auf den Aktienmarkt. Aktuell zeigt sich jedoch eine Divergenz. Ob sie nächste Woche aufgelöst wird, muss sich zeigen.

Bei den Edelmetallen zeigten die Entwicklungen bei den Anleihen in der vergangenen Woche bereits Wirkung. So gaben Gold, Palladium, Platin und Silber im Wochenverlauf deutlich nach.

Der Notierung für das Barrel Brent Crude Oil scheiterte zu Beginn der Woche an der Widerstandsmarke von 87 US-Dollar und prallte in der Woche nach unten ab.

Zum Wochenschluss fing sich der Preis bei rund 82,40 US-Dollar.

 

Unternehmen im Fokus

Die Kursentwicklung bei den Einzelwerten war in der zurückliegenden Woche maßgeblich von Unternehmensdaten beziehungsweise der Präsentation von Geschäftszahlen geprägt.

Airbus hob regelrecht ab, nachdem der Flugzeugbauer überraschend gute Zahlen vorlegte und einen Großauftrag einflog. Davon profitierte auch der Triebwerkhersteller MTU Aero Engines.

Hoch im Kurs standen auch Banken wie die Commerzbank und Deutsche Bank. Rheinmetall hat einen neuen Großauftrag erhalten und könnte möglicherweise am Bau der F35-Jets beteiligt werden. United Internet plant den Rückkauf eigener Aktien und die Absenkung des Grundkapitals.

Gerresheimer profitierte von positiven Analystenkommentaren und bei Teamviewer kehrt nach guten Geschäftszahlen für 2022 und dem geplanten Ende von teuren Sponsorenverträgen das Vertrauen der Investoren allmählich wieder zurück.

 

 

Bei den Strategie- und Themenindizes präsentierten sich in der abgelaufenen Woche der Deutschland Top Aktien Index, Solactive Deutscher Maschinenbau Index, der Global eSports & Gaming Index, der UC European Sector Rotation Strategy Index sowie der CO2-Future stark.

Anleger sollten jedoch beachten: Historische Betrachtungen sind kein Indiz für künftige Entwicklungen.

Kommende Woche werden unter anderem Adtran, ADVA Optical, Alibaba, Auto1 Group, BASF, Danone, Deutsche Telekom, eBay, Engie, EssilorLuxottica, Freenet, Fresenius, Fresenius Medical Care, Heidelberg Materials, Hensoldt, Knorr-Bremse, Krones, Moderna, Munich Re, Nvidia, Pfeiffer Vacuum, Rio Tinto, Saint Gobin, Stellantis, Telefonica Deutschland, Vitesco und Walmart Geschäftszahlen zum zurückliegenden Quartal veröffentlichen und möglicherweise einen Ausblick auf das laufende Jahr geben.

Ceconomy und Metro laden jeweils zur Hauptversammlung.

In Europa veröffentlicht der Verband ACEA Zahlen zu den Pkw-Neuzulassungen. Damit rücken Automobilhersteller wie BMW, Mercedes-Benz, Renault, Stellantis und VW in den Fokus.

 

Chart: DAX

• Widerstandsmarken: 15.500/15.600/15.600/15.650/15.840/16.270 Punkte
• Unterstützungsmarken: 15.250/15.300/15.350/15.420 Punkte

Der DAX startete mit einem Gap nach unten in den letzten Tag der Handelswoche. Im weiteren Verlauf erholte sich das Aktienbarometer zwar. Das Gap konnte jedoch zunächst nicht geschlossen werden.

Bei 15.500 Punkten hat sich ein starker Kreuzwiderstand aufgebaut. Gelingt der Ausbruch über diese Marke, besteht die Chance auf eine Erholung bis 15.560/15.600 Punkte.

Bis dahin sollte jedoch mit weiteren Rücksetzern bis 15.420 oder gar 15.350 Punkte gerechnet werden.

Sackt der unter 15.350 Punkte könnte die Stimmung nachhaltig kippen.

 

DAX in Punkten; Stundenchart

 

DAX in Punkten; Wochenchart

 

Wichtige Termine

MONTAG, 20. FEBRUAR 2023

US-Börsen sind feiertagsbedingt geschlossen

• Eurozone: Verbrauchervertraue, Februar, vorläufig
• Rede von Bundesbank-Vorstand Balz zum Thema: „Das Projekt Digitaler Euro“ bei einer Veranstaltung der Bundesbank

DIENSTAG, 21. FEBRUAR 2023

• Deutschland: S&P Global Einkaufsmanagerindex (Industrie, Service, Composite), Februar, vorläufig
• Eurozone: S&P Global Einkaufsmanagerindex (Industrie, Service, Composite), Februar, vorläufig
• Deutschland: ZEW-Konjunkturerwartungen, Februar
• Großbritannien: CBI-Umfrage Auftragseingang Industrie, Februar
• Federal Reserve Bank von Philadelphia veröffentlicht Umfrage zu den Geschäftsaussichten im nicht-verarbeitenden Gewerbe für Februar
• EZB: Veröffentlichung der wöchentlichen APP- und PEPP-Portfolioaktualisierungen und der CSPP-Wertpapierleihdaten

 

 

MITTWOCH, 22. FEBRUAR 2023

• Deutschland: Verbraucherpreisindex und harmonisierter Verbraucherpreisindex, Januar, endgültig
• Frankreich: Geschäftsklima, Februar
• Deutschland: Ifo-Geschäftsklimaindex, Februar
• PK zum Thema: „Revision des Verbraucherpreisindex für Deutschland“ mit Leiterin der Gruppe „Preise“, Hirner und Leiter des Referats „Verbraucherpreise“, Mai, und Referent im Referat „Methoden und Kommunikation in der Preisstatistik“, Sandhop
• FED: Federal Open Market Committee veröffentlicht das Protokoll seiner Sitzung vom 31. Januar bis 1. Februar 2023.
• FED-Präsident von New York, Williams, nimmt an einem Kamingespräch zum Thema „Taming Inflation before hybrid Credibility of Government Policies“ teil

DONNERSTAG, 23. FEBRUAR 2023

• Japan: Märkte geschlossen wegen Feiertags
• Deutschland: Entwicklung der Energiepreise, Jahr 2022
• EZB: HVPI-Statistiken für die Eurozone (saisonbereinigt)
• Eurozone: Verbraucherpreise, Januar, endgültig
• EZB: Veröffentlichung der Finanzausweise der EZB für das Jahr 2022
• USA: BIP Q4/22, zweite Schätzung
• USA: Erstanträge auf Arbeitslosenhilfe KW07
• FED-Präsidentin von Atlanta, Bostic, nimmt an einem Gespräch über die Rolle der Fed im Bankensektor vor der Federal Reserve Bank von Atlanta 2023 Banking Outlook Conference teil

FREITAG, 24. FEBRUAR 2023

• Treffen der G20 Finanzminister und Notenbankgouverneure in Bangalore mit Bundesfinanzminister Lindner, Bundesbank-Präsident Nagel und Bundesbank-Vizepräsidentin Buch, EZB-Präsidentin Lagarde und EZB-Direktor Panetta – 1315 Pressegespräch mit Bundesbankpräsident Nagel und Bundesfinanzminister Christian Lindner
• Japan: Verbraucherpreise landesweit, Januar
• Deutschland: Bauhauptgewerbe (Auftragseingangs- und Umsatzindex), Dezember und 2022
• Deutschland: Bruttoinlandsprodukt, 4. Quartal 2022, tiefer gegliederte Ergebnisse
• Deutschland: GfK-Konsumklimaindex, März
• Frankreich: Verbrauchervertrauen, Februar
• USA: Persönliche Einkommen und Konsum, Januar
• USA: Eigenheimabsatz, Januar
• USA: Uni Michigan Verbrauchervertrauen, Februar, endgültig
• FED-Präsidentin von Cleveland, Mester, und Federal Reserve Board Gouverneur Jefferson sprechen zum Thema: „Managing Disinflation“ vor der Chicago Booth Initiative beim U.S. Monetary Policy Forum 2023
• FED-Präsidentin von Boston, Collins, und Federal Reserve Board Gouverneur Waller nehmen an der Podiumsdiskussion „Why Did We Miscast Inflation?“ vor der Chicago Booth Initiative beim U.S. Monetary Policy Forum 2023 teil