Beiträge mit dem Stichwort: ‘Anleihen̵
Inflation als Chance – Welche Assets könnten von steigenden Preisen profitieren?
Die steigende Inflation mag die Märkte verängstigen, kann aber auch eine Chance für Anleger sein, nach Vermögenswerten zu suchen, die sich in einem inflationären Umfeld gut entwickeln könnten. Die Verbraucherpreise…
WeiterlesenInflation in Deutschland zuletzt etwas höher als erwartet – Wie sollten sich Anleger verhalten?
Die Notenbanken – allen voran die US-Zentralbank (Fed) und die Europäische Zentralbank (EZB) – stehen vor schwierigen Entscheidungen im Spannungsfeld von Preisstabilität und Rezessionssorgen. Politische Einflussnahme und Handelskonflikte machen die Gemengelage nicht einfacher. Das Wichtigste in Kürze Die US-Zollpolitik schürt die Gefahr erneut steigender Inflationsraten und eines global geringeren Wirtschaftswachstums. Dieses Szenario stürzt die Notenbanken…
WeiterlesenInflation, Deflation und Rezession – Was sagt die Renditekurve
CMC Markets: Die Inflation ist in den USA kurz davor, den Zielbereich der Fed zu erreichen und könnte in den nächsten Monaten weiter fallen. Daten der Firma Truflation zeigen eine weiter fallende Dynamik der Preise. Die Firma Truflation bietet im Gegensatz zu den staatlichen Messinstrumenten, die veraltete Methoden und begrenzte Transparenz aufweisen, eine moderne neue Messtechnick…
WeiterlesenInflation, na und? Warum die Geldpolitik der Hausse diesmal nicht den Saft abdreht
Die Inflation ist wie ein ferner Verwandter: Man kennt ihn zwar, er war aber schon lange nicht mehr zu Besuch, darum ist man umso überraschter, wenn er plötzlich vor der Türe steht. Nun, im Sommer des…
WeiterlesenInflation, Unsicherheit und die Ukraine: 2 Szenarien für die kommenden Monate
Vor dem Hintergrund des fortschreitenden Kriegs in der Ukraine sehen die Anlageexperten von Nordea Asset Management zwei mögliche Szenarien für die Kapitalmärkte. Cristian Balteo, Head of Product Management…
WeiterlesenInflation: Neuer „Kalter“ Krieg
Wie Schulkinder auf die Ferien warten alle gespannt auf den Rückgang der Inflation. Zwar gibt es durchaus Gründe, dass sie zukünftig etwas nachgibt. Aber um sie auf das Niveau vor Corona und Ukraine-Krieg…
WeiterlesenInflation: Wie reagieren die Aktienmärkte?
Es ist fast genau zehn Jahre her, dass Mario Draghi seine berühmten Worte „whatever it takes“ auf der EZB-Pressekonferenz denjenigen Investoren vor den Latz knallte, die es wagten, an der Zahlungsfähigkeit…
WeiterlesenInflationsdruck nimmt spürbar zu
Der Rentenmarkt steht durch die sprunghaft auf 4,2 % gestiegene Inflation in den USA unter erheblichem Druck. Die Anleger sorgen sich, dass es auch im Euroraum negative Überraschungen an der Inflationsfront…
WeiterlesenInflationsgebunde Staatsanleihen werden attraktiv
In diesen volatilen und unsicheren Zeiten setzen viele Investoren auf defensive Anlagen. Von allen Anleihe-Strategien halten wir vor allem inflationsgebundene Anleihen für eine interessante Anlagemöglichkeit…
WeiterlesenInflationsindexierte Anleihen gewinnen an Attraktivität
Die Entwicklung der offiziell gemessenen Inflationsraten und der sogenannten Kerninflation, also der Teuerung ohne Berücksichtigung von Energie- und Lebensmittelpreisen, klaffte in den vergangenen …
WeiterlesenInflationsrisiko wird 2021 zunehmen
Während sich die globalen Märkte erholen, hat ein Thema die Ökonomen vermutlich mehr als jedes andere beschäftigt: Wie wird sich die Pandemie auf die Inflation auswirken? „In einer Sache sind wir uns…
WeiterlesenING-Kunden handeln ab jetzt auch Anleihen auf gettex
Anleihen stellen eine sinnvolle und notwendige Ergänzung eines jeden Depots dar. Ob Bundes-, Staats- oder Unternehmensanleihen in Euro und weiteren 23 Währungen – zurzeit knapp 11.000 Gattungen kön…
WeiterlesenInterview mit der DZ Bank über den Markt für derivative Wertpapiere und aktuelle Aktionen
Die DZ BANK ist eine der größten Banken in Deutschland. Ein wichtiges Angebot sind dabei Derivate. Was genau bietet die DZ BANK in diesem Bereich an? Wir sehen uns als Universalanbieter, der für jeden Anlagewunsch eine passende Lösung bietet. Entsprechend breit ist unsere Angebotspalette an derivativen Anlage- und Hebelprodukten. Sie umfasst aktuell mehr als…
WeiterlesenInterview mit Karl Matthäus Schmidt, Quirin Privatbank, von der Gründung des Online Brokers Consors bis zum Robo Advisor Quirion
Hinter dem Robo Advisor quirion steht die von Karl Matthäus Schmidt gegründete Quirin Privatbank. Sein Name ist in der Brokerage-Branche immer noch ein Begriff – immerhin gründete Schmidt 1994 den ersten…
WeiterlesenInvestieren in Kupfer: die wichtigsten Anlageinstrumente von Kupfer-Futures über Kupfer-ETFs bis zu Kupfer-Unternehmensanleihen
In einer Zeit zunehmender Elektrifizierung und des grünen Wandels rückt Kupfer als entscheidender Industrierohstoff verstärkt in den Fokus von Anlegern. Das rötliche Metall, unverzichtbar für die Energiewende und den Ausbau von Infrastruktur, bietet verschiedene Zugangswege für Investoren. Der folgende Marktüberblick stellt die wichtigsten Anlageinstrumente vor und beleuchtet deren Charakteristika – von direkten Kupfer-Futures…
WeiterlesenInvestmentampeln im Juni – Monatliche Marktanalyse und Positionierung
Dank eines fulminanten Endspurts haben die globalen Aktienmärkte sich im Mai einen weiteren großen Schritt von ihren Tiefstständen Mitte März entfernt. So legte der MSCI AC World Index vom 23. März bis…
WeiterleseniShares EUR High Yield Corp Bond UCITS: Hochverzinsliche Unternehmensanleihen der Eurozone mit einer Rendite von 5,74%
Der iShares EUR High Yield Corp Bond UCITS ist ein börsengehandelter Fonds, der den Index für hochverzinsliche Unternehmensanleihen der Eurozone unterhalb des Investmentgrades verfolgt. Dieser ETF bietet eine diversifizierte Exposition gegenüber dem Markt für Unternehmensanleihen, die in Euro denominiert sind, mit kurzer Laufzeit und halbjährlichen Kuponzahlungen. Was ist die Idee? Die von US-Präsident Donald…
WeiterleseniShares USD Short Duration High Yield Corp Bond UCITS ETF: Hochverzinsliche Unternehmensanleihen mit einer Rendite von 6,84%
Der iShares USD Short Duration High Yield Corp Bond UCITS ETF ist ein börsengehandelter Fonds, der die Entwicklung eines Indexes von kurzfristigen hochverzinslichen Unternehmensanleihen in US-Dollar abbildet. Dieser ETF bietet Investoren die Möglichkeit, höhere Renditen zu erzielen, indem sie in Anleihen mit einem Rating unterhalb des Investment-Grade-Bereichs investieren. Was ist die Idee? Ein stabiler…
WeiterleseniShares USD Ultrashort Bond UCITS ETF: Unternehmensanleihen mit Investment-Grade und einer Rendite von 4,61%
Der iShares USD Ultrashort Bond UCITS ETF (WKN: A1W374) ein börsengehandelter Fonds, der die Entwicklung eines Indexes nachverfolgt, der aus Unternehmensanleihen mit Investment-Grade besteht, die in US-Dollar denominiert sind. Dieser ETF bietet eine diversifizierte Investition in Unternehmensanleihen mit sehr kurzer Laufzeit. Die Anleihen können sowohl mit festen als auch mit variablen Zinssätzen ausgestattet sein. …
WeiterlesenIst der Zinsgipfel jetzt erreicht?
Quirin Privatbank: Am 14. September tagte die Europäische Zentralbank (EZB) und am 19./20. September die US-Notenbank Fed. Selten wurde eine Sitzung der EZB mit solch großer Spannung erwartet wie dieses Mal und selten waren Fachleute im Vorfeld derart uneins in Bezug auf mögliche Beschlüsse. Die entscheidende Frage lautete: Wird die EZB die Leitzinsen weiter erhöhen…
WeiterlesenIst Evergrande der chinesische Lehman-Moment?
Evergrande ist der zweitgrößte Immobilienentwickler in China, gemessen am Umsatz. Das Unternehmen hat fast 200 Tausend Beschäftigte, aber bis zu 4 Millionen Menschen können mit dem Unternehmen verbunden…
WeiterlesenItalien rückt nach rechts: warum Investoren aber gelassen bleiben können
Der weithin erwartete Sieg der Rechtskoalition bei den Parlamentswahlen in Italien stellt derzeit kein unmittelbares Risiko für die Anleihe- und Aktienmärkte dar. Die Tatsache, dass das Land nun von einer…
WeiterlesenItalienische Staatsanleihen so attraktiv wie seit Jahren nicht mehr
Seit den Wahlen im März 2018 zählt Italien zu den größten politischen Risiken in Europa. Diese Entwicklung wirkt sich auch an den Kapitalmärkten aus: Im Oktober verzeichneten italienische Staatsanleihen einen Einbruch. In der Folge …
WeiterlesenItalienischer Haushaltsplan lässt Anleiherenditen steigen
Die europäischen Aktienmärkte scheinen die Wall Street-Rückgänge vom Donnerstag zu ignorieren. Kurz nach der Eröffnung bewegten sich die meisten von ihnen über den gestrigen Schlussniveaus. Die Aus…
WeiterlesenItalienisches Wahlergebnis als weiterer Schritt hin zur Eurosklerose
Die Italiener haben „Italia First“ und – wenn überhaupt – Europa second gewählt. Mit einem noch schwächeren Euro und steigenden Renditen italienischer Staatspapiere zeigen die Finanzmärkte ihren Unmut…
WeiterlesenJahresausblick 2024: Konjunktur, Rohstoffe, Zinsen, Inflation und Aktien
Baader Bank: 2023 haben die Aktienmärkte über den Tellerrand der bekannten Risiken hinweggeschaut. Wie sehen die marktbestimmenden Zutaten für das kommende Jahr aus? Was heißt das für die Anlageklassen und wie sollten sich Anleger positionieren? (Welt-)Konjunktur: Ab Frühjahr geht es bergauf, wenn auch langsam Der US-Immobilien- und Industriesektor haben spürbar an Schwung verloren. Dem Konsum…
WeiterlesenJahresendrallye trotz Materialknappheit: Aufgeschoben ist nicht aufgehoben
Es wirkt paradox: Während sich dank der Lieferschwierigkeiten immer neue Risse in der Weltwirtschaft auftun, laufen die Aktienmärkte zu neuer Höchstform auf. Wie passt das zusammen? Einerseits sorgen fast…
WeiterlesenJapanische Renditen sind kräftig gestiegen – droht größeres Ungemach am globalen Markt für Staatsanleihen?
Die Renditen japanischer Staatsanleihen (JGBs) sind seit Beginn des Jahres kräftig angestiegen. Insbesondere die Aufwärtsbewegung im ultralangen Laufzeitenbereich – die 30-jährigen Fälligkeiten lagen Ende Mai in der Spitze mit knapp 3,20 Prozent um 90 Basispunkte über ihrem Jahresendstand, bevor es zu einer Erholung kam – hat unter Anlegern Sorgen geschürt, hier könnten erste Vorboten für…
WeiterlesenJobausstieg: Abfindung mit Bedacht einsetzen
Restrukturierungsprogramme vernichten Jobs, aber das hat nicht nur negative Seiten für Arbeitnehmer. Wer die Chance auf einen goldenen Handschlag nutzt und sein Vermögen strategisch strukturiert, kann…
WeiterlesenK+S AG: Vorgesehene Verbesserung des S&P Ratings
K+S: S&P Global Ratings („S&P“) hat heute die K+S Aktiengesellschaft darüber informiert, dass das S&P Rating Committee entschieden hat, das langfristige Kreditrating der K+S Aktiengesellschaft…
WeiterlesenKanada eröffnet den Tapering-Reigen
Die Bank of Canada beginnt mit der Post-Covid-Normalisierung, die Anleihekäufe werden gedrosselt. Andere Zentralbanken dürften folgen und die Devisenmärkte reagieren. Die Kanadier sind mal wieder früh…
WeiterlesenKann die EZB die Inflation noch unter Kontrolle bringen?
Die Europäische Zentralbank (EZB) geht bei ihren geldpolitischen Entscheidungen mittlerweile entschlossener vor. Nachdem im Juli der Leitzins, zu dem sich die Geschäftsbanken Geld bei der EZB leihen können…
WeiterlesenKapitalmarkt: Erholung könnte stärker ausfallen als erwartet – jetzt Cash-Reserven nutzen?
Capital Group: Aufgrund der sich anbahnenden Rezession und anhaltender Marktvolatilität haben viele Anleger die Flucht ins Bargeld gesucht. Julie Dickson, Investment Director bei Capital Group, legte beim Capital Ideas Live Event in Frankfurt dar, warum nun ein günstiger Zeitpunkt sein könnte, um zu einer ausgewogeneren Strategie zurückzukehren. Viele Anleger hätten im Rahmen der drohenden…
WeiterlesenKapitalmärkte 2025 – Wohin geht die Reise?
Nach einem guten Aktien-Jahrgang 2024 der Marke „Auslese“ richten Anleger ihr Augenmerk auf 2025. Wie entwickeln sich Konjunktur, Währungen, Zinsen Rohstoffe, Kryptos und natürlich Aktien? Und welche Konsequenzen hat Donald Trump 2.0? (Welt-)Konjunktur: Aufhellungen für die fundamentale Aktienseite Die Trumpschen Steuersenkungen für Unternehmen, Deregulierung sowie massive Infrastrukturmaßnahmen schaffen ein besonders wirtschaftsfreundliches Umfeld. Und obwohl…
WeiterlesenKauf von Anleihen jetzt im Scalable Broker möglich
Scalable Capital: Scalable Capital ermöglicht als erster Neobroker die Investition in Anleihen. Zum heutigen Start ist eine Anleihe des Emittenten Goldman Sachs verfügbar. Lange Zeit galten Aktien als alternativlos. Die Zinswende bringt eine Anlageklasse für Privatinvestorinnen und -investoren zurück: Anleihen. Denn heute versprechen auch Anleihen wieder positive Renditen. Festzins-Anleihe von Goldman Sachs Die neu…
WeiterlesenKI-Hype treibt US-Märkte auf Rekordniveau – sind Dax-Aktien, Dividendentitel und Gold die nächsten Gewinner?
Business as usual in den USA – die Zollkapriolen setzen sich munter fort, der Stillstand der US-Bundesverwaltung dauert nun schon mehr als fünf Wochen und die Euphorie in Sachen Künstlicher Intelligenz (KI) treibt die Kurse immer weiter nach oben. Seit der Einführung von ChatGPT sind im US-Index S&P 500 gerade einmal 41 Aktien, die mit…
WeiterlesenKombination verschiedener Schwellenländer-Anleihetypen verspricht Erfolg
Schwellenländeranleihen sind keine homogene Anlageklasse. Dies kann für die Vermögensallokation von Vorteil sein. Für Kunden, die auf der Suche nach stetigem Alpha sind, untersucht T. Rowe Price bisweilen verschiedene Kombinationen von EM-Staatsanleihen in Hartwährungen, …
WeiterlesenKommen jetzt Inflation und Zinsanstieg?
Janet Yellen hat die Märkte in der vergangenen Woche kurzzeitig ordentlich aus dem Tritt gebracht. Die Renditen von Bundesanleihen kletterten auf ein Zweijahreshoch, blieben aber im Minusbereich. Die Debatte…
WeiterlesenKommt 2023 der Große Reset?
Dieser Artikel ist ein Stück weit Fiktion; ein kleiner Luxus, den sich die Analysehäuser am Ende des Jahres gönnen. Die Idee ist einfach: die Gegenwart gut und perspektivisch zu analysieren, so dass die…
WeiterlesenKommt die Finanzpanik zu den europäischen Banken?
XTB: Der Konkurs der Silicon Valley Bank, das Ende der mehrjährigen Agonie der Credit Suisse mit der Übernahme der Bank durch die UBS, die beispiellose Behandlung der Anleihegläubiger und die Sorge um die Stabilität nicht nur des amerikanischen, sondern auch des europäischen Bankensystems. Hinzu kommen drastische Abschläge auf die Benchmarks der Finanzmärkte. So lassen sich die…
WeiterlesenKonjunktur 2023 mit Aufwärtsrisiken
Baader Bank: Die Konjunkturprognosen für das nächste Jahr sind angesichts der Krisen in Moll gehalten. Allerdings sind Stabilisierungstendenzen zu erkennen, die bei immer mehr Nachhaltigkeit zyklischen und exportsensitiven Aktien zugutekommen. Wie stark fällt die Rezession aus oder fällt sie aus? Die deutliche Stabilisierung der ifo Geschäftsklimazahlen signalisiert, dass sich die deutsche Wirtschaft auch dank staatlicher…
WeiterlesenKontrollierte Offensive – Risikomanagement mit Aktien
Eine der „goldenen Regeln“ des Investierens lautet, das Kapital zur Risikoreduzierung auf unterschiedliche Wertpapiere beziehungsweise mehrere Anlageklassen wie Aktien und Anleihen zu verteilen. Dass…
WeiterlesenKorrelation im Trading: Marktzusammenhänge erkennen und gezielt handeln
Finanzmärkte hängen zusammen – oft stärker, als es auf den ersten Blick scheint. Wer Korrelationen versteht, erkennt Muster statt Zufall. Mit dem MetaTrader Booster von Trive lassen sich diese Verbindungen live verfolgen. Die Correlation Matrix zeigt in Echtzeit, wie sich Märkte zueinander verhalten – klar, visuell, direkt im Terminal. Was bedeutet Korrelation im Trading?…
WeiterlesenLabour-Haushalt belastet Anleihen, Anleger stellen das Pfund Sterling infrage
Zwischen den US-Präsidentschaftswahlen und dem Drama im Nahen Osten wurde dem Inselstaat Großbritannien wenig Aufmerksamkeit geschenkt. Angesichts einer aufkeimenden Anleihekrise könnte das kleine Vereinigte Königreich jedoch einen ziemlich großen und weitreichenden Einfluss auf die Weltmärkte haben. Die Renditen von Staatsanleihen mit zehnjähriger Laufzeit liegen derzeit mit 4,855% und die mit zweijähriger Laufzeit mit 4,596% auf…
WeiterlesenLagarde-Put: Hält die EZB einen Schutzschirm über Euro-Zonen-Anleihen?
Quirin Privatbank: Zu Zeiten Alan Greenspans, des legendären amerikanischen Notenbankchefs (1987–2006), war davon die Rede, dass der US-Aktienmarkt durch einen „Greenspan-Put“ geschützt sei. Ähnliches hat man auch Mario Draghi, dem Vorgänger Christine Lagardes an der Spitze der Europäischen Zentralbank (EZB), nachgesagt. Und auch aktuell wird diskutiert, ob es einen „Lagarde-Put“ gibt. Allerdings zielt(e) der Put in…
WeiterlesenLawrow-Putin-Gespräch macht Hoffnung – Ukraine-Problem ist aber nicht das einzige
Die Erleichterung darüber, dass der russische Außenminister Lawrow seinem Präsidenten Putin weitere Verhandlungen mit dem Westen empfiehlt, sorgte an der Börse nur kurz für Entspannung. Zu groß bleibt…
WeiterlesenLetzte Sitzung in 2025: EZB entspannt, Fed angespannt
Am 9./10. Dezember tagte letztmalig in diesem Jahr die US-Notenbank (Fed) und am 18. Dezember steht die letzte Sitzung der Europäischen Zentralbank (EZB) an. Die Ausgangslage für beide Zentralbanken stellt sich dabei sehr unterschiedlich dar: Die EZB befindet sich im entspannten Wartemodus, die Fed dagegen stochert im (Daten-)Nebel und bangt um ihre Unabhängigkeit. EZB dürfte…
WeiterlesenLohnen sich Zinsanlagen trotz der hohen Inflation?
Lazard: Das Jahr 2022 war für fast alle Anlageklassen ein schlechtes Jahr. Insbesondere die Rentenmärkte litten. Zum Jahresbeginn zeigten sich die Kapitalmärkte zwar wieder von ihrer freundlicheren Seite. Angesichts hartnäckig hoher Inflationszahlen folgte jedoch bald Ernüchterung. Desiree Sauer, Investmentstrategin bei Lazard Asset Management, nennt zwei Strategien für Rentenanlagen, die Anleger im aktuellen Umfeld verfolgen können.…
WeiterlesenMakrokosmos pfui, Mikrokosmos hui
Die Makroebene ist instabil. Amerika praktiziert spätrömische Dekadenz und wirre (Wirtschafts-)Politik, die Unternehmen, Verbraucher sowie Verbündete um den Schlaf bringen. Auch in Deutschland sorgt die Notschlachtung der heiligen Kuh „Schuldenbremse“ für Unruhe. Zumindest aber im Depot können sich Anleger einen stabilen Mikrokosmos schaffen. Aktienmärkte sind wie kleine Kinder und Betrunkene: Sie sagen immer die Wahrheit…
WeiterlesenMarktausblick 2023: Aktien – Vorteil für Europa und Value-Titel
„Die Fragen, in welchem Umfang und wie schnell die Inflation zurückgedrängt werden kann und wie stark die Zentralbanken die Zinsen dafür noch anheben müssen, werden im kommenden Jahr für die Kapitalmärkte…
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